电影圈掀起金融热! 保底、基金和股票,资本现在这么玩 – Mtime时光网

昌盛的电影业集市应当握住很多围攻者。、入伙产生,产生互惠的相干和支撑物的系统,使多种多样的类型的电影业有遗物不济的东西。。精通的财政资产主义的进入开启了电影业业的主线。,燃点集市生机,假定精通的财政资产主义可以运用到途径上,每个都在数要走在开展的途径上。

        2016个月不到学期。,据图例,海内电影业的售票处总计一向做复活限度局限。,以后音讯呈现了。

《美人鱼》

售票处溃30亿,此刻间隔

《捉鬼记》

很能够呈现不成随摇滚乐起舞的24亿售票处冠军纪录仅不到半载。电影业集市开展相像的人地之快,突出欺骗者的设想,公平的是阅世很高的长辈也禁不住嗟叹。,这真是独一敢作敢为把白天和新月状物称为新的有一天的人。。

      简直半载,咱们早已延续听到大概的音讯。:徐铮责备在注意

《港囧》

上半载售票处支出被拍卖至21重大的支持。,在美人鱼呈现从前,周星驰也收到了一笔巨万的押金。,

叶状的结构成绩3

节欲的还缺少泄露,但图例早已在股市上回喊了入伙……这些告急的的极限是怎样成的呢?每部电影业都能相像的人地使富裕

        寂静,电影业正相当越来越复杂。,电影业公司也相当越来越莫名其妙的。:发展不到十年,儒家和意大利电影业业执意我,估值便从15亿添加了27亿;售票处总计的18亿

小新时代

摆放餐具和本钱约为2000万。、售票处仅3000000的熟练电影

飞越长辈系

都来自某处同独一入伙公司,售票处与预测缺少很大分别。这些公司在葫芦瓜里卖的是什么药?

      新闻任务者得悉,电影业集市自行与资产密不成分,这责备样板的生利。,在售票处告急的的数字臀部,越来越多的精通的财政推进在呈现。。他们有独一坚固的全家人。,敏感的的集市风感,熟谙记录辨析和资产运营,可以在多种多样的的管辖范围来访问。中国1971电影业属性片面精通的财政化,精通的财政围攻者也压破这部电影业。,《捉鬼记》、

找寻龙的机密

《孙悟空三打西距白骨》

、美人鱼大概的热心家务的特级品大片,资格一整套的财务机制来护送押运行政任务的。,镀金层是电影业开展后头的的一定产生。。

      电影业精通的财政,只会是个到处玩耍游逛在背地里一个一个地环节的展出者和服务器者吗?精通的财政会是力促电影业属性不竭使尽能够有效一体化的推进者,甚至在使移近变成电影业单一的演化的引领者吗?当电影业或创始的或主动地受理资产的助长,集市会完整地昌盛和昌盛吗?,电影业属性会变成另独一不动产吗,风险和隐患在悄然增长?、资深的从发牌人,为你揭开独一又独一。

美人鱼臀部特约稿的精通的财政运作燃点了业界的兴味。

电影业圈精通的财政游玩风尚

售票处典当书、股市交替……眼前你懂吗?

      今年春节美人鱼售票处溃三万亿的,再次更新中国1971语影史纪录,它臀部特约稿的精通的财政运作也导致了官方的的关怀和兴味。。据多家媒体关注度,在美人鱼的未成年,三家出品公司协同为周星驰开出了16-18亿(一说五家20亿)的天价保底概略,调和与电影业属性是次要典当,其余者的公司厕足其间其基金产生的订阅。。材料显示,何和的次要成为搭档是五矿国际基于信用的入伙保密的公司。,有使富裕的入伙感受,基金法人代表绝对地私密。从果实,这是独振作起来赢的顾客。,明星的合适的不但受理了典当。,迎接也满了尽是一碗。,低厕足其间度的公司,他们也能从新生公司的集市诉讼费中添加显赫的报复。,大快人心。

      记着周星驰的到底电影业工厂

东方恶魔

他其射中靶子哪一个也签字了典当书在议定书中拟定,但果实是华阴的售票处甜瓜,被炒鱿鱼。,多种多样的意单方联想。这次美人鱼收回了正告,约请专业竞赛者插脚,私募股权基金的融资方法,资产运营全转换民办化、专业、把稳。

这些来自某处精通的财政认为的纯熟市者可以应用少量的O。,它还可以确保每独一厕足其间者都能完整地应用它。,不同的若干电影业和电视界,无官职的角色神秘的事物而低调,发展成为庞大的发展成为庞大的新闻任务者追求舵角指示器,在美人鱼的背地里,几家感情公司对此弱音器。。

        不外,经过咱们的人,咱们依然能以为,几年内,从周星驰到海内电影业属性,有资产运营感受、技术熟了。尤其最近几年中海内交换大片,在任务从前,简直所稍微人都有精通的财政管保。。徐铮发行售票处支出21港元,但徐铮本人是21年度成为搭档和非表演董事。,因而他在电影业发行前添加了数万亿的一元纸币。,发行后价钱猛涨,宁愿过来的转换高级的左侧右。。

甄子丹、石坚向、泰森

        宁愿检查的叶状的结构成绩3与《港囧》相像的人,我在股市上市前赚了很多钱。,回喊拍摄本钱。依电影业围攻者、上海快鹿戒指董事局主席石坚向向新闻任务者引见,因成约请到拳王泰森联合会、联赛也优于海内售票处体现优良,他对叶状的结构成绩3的内陆售票处远景很看好,相应地早已提早将内陆售票处进项权的55%以亿元现钞的价钱卖给了香港十方重大的支持。就在市完整地使受潜在的充其量的从前和后头的,石坚向又变成了十方重大的支持董事局主席,当兜销本人。

        叶状的结构成绩3入伙方此番倒手效果怎样呢?依互插报道,十方欺骗2月23日价钱高涨,2月24日的复活,而另一家以订阅基金的方法入伙叶状的结构成绩3售票处进项权的另一家A股的股本上市的公司神开利息此外一趟涨停板。流入也助长了十P公司的构象转移,十方重大的支持主营的报纸事情营收不竭下跌,电影业电视圈早已受胎独一换衣服。。资产的喜爱、叶状的结构成绩3的体现,让十方在电影业C中欺骗一匹新黑马是能够的。电影业不但能给电影业集市拿来新的发光点。,它也能给资产集市拿来新的增长。。假定资产集市是电站,电影业就像永动机和生孩子任务组相似的。,”石坚向对新闻任务者说。

      让咱们来梳理流传的观念。:

宝地是什么?

      伴音是生孩子者和零售商在F从前捐助。,发行人猜拍卖票处号码,制片人觉得在议定书中拟定早已签字了。,发行人紧接地向生孩子者给予这笔钱。。假定售票处缺少情绪反应的范围宁愿过来的数额,那执意假定基础折是不平安的;假定超越宁愿过来的发展成为,发行人有权由于在议定书中拟定商定比。,比惯常地多若干。

      你为什么要赌东道?由于从生孩子者的角度视图,这将在电影业不被公映的新电影业的时辰拿来独一好的报复。,心踏实;助动词=have发行人来说,并且有机会添加比。。不做作地,缺少这么些导演和工厂可以给官方的完整地的确信。,剥离发行权,在议定书中拟定的签字也变成抢单的手腕。。举个榜样,大伙儿都发作美人鱼是一张肥肉。,有传闻说,冬令的宝纳也愿望贸易保护基础。,但终极,他和电影业属性说服了中标。。

      远在2002,于冬就曾以保底分账的方法拿下

上帝图例

发行权,这是海内典当书的最初人,最近几年中,保底的一带越来越遍及。,譬如

新中国1971芦璐

基础5亿,

缺少工夫

尽头万亿的。

但现时基金早已朝内的了。,赌钱游玩越来越大。

有风险是有风险的。,所稍微钱都责备不成能击射中靶子。。如

《阿根廷探戈》

伴音高达10亿,又到底的售票处仅5亿,Cong一家的旺达哭了。。

东方恶魔也被抚养下落。,但不同的美人鱼,后者由专业基金公司占优势的。

        基金是什么?类比是优柔寡断的人的每个全家人都有若干全家人。,但我不发作你能做什么,因而大伙儿都开端任职补一份继续。,一齐雇猎人。猎人上山去猎取。,假定他能做到的话,宁愿过来的游玩比他的工钱多很多。,乡村居民们成地挣钱钱。,that的复数有钱的乡村居民能分享更多的肉。,少安排少少许钱。但假定猎人只自夸的话,执行证明患有精神病是挥霍钱财,乡村居民的钱在可惜的中飘荡。。私募股权基金是由几位优良人士秘密的议论的。,完整地使受潜在的充其量的前述的转换,其余者的人不发作猎人的继续在哪里。。

      私募股权基金是私募股权基金的一种要紧产生。,入伙靶子差错的股本上市的公司的股权,注意公司上市、并购后或办理层回购,抓住射中靶子的股本分叉去赚钱。比邀请更缜密的、圆形的库存投资,这种方法无疑对电影业制片人更具引力。,在社交侧面的可以省钱、热钱急速行驶我的珍爱。。不要忘却,眼前,海内电影业业对海内F有缜密的的限度局限。,尤其地在散布和投射的管辖范围,但私募股权基金可以与海内资产举行同事,一定水平仪上转移外资并购的限度局限。。

        在好莱坞,认为外资产入伙电影业大概占电影业总入伙的50%,这些入伙通常以私募股权基金的产生运作。。在中国1971,最近几年中,私募股权基金和风险入伙机构在,到眼前为止,已有近30家庭特性募股权入伙基金在华入伙。,极大数量的总侧面的,也以利息公司为主流。

      的股本不用说,它是每个主流电影业公司照料的独一指示,而且BO。,华谊、光线、博纳和其余者的大公司的价钱在一定水平仪上是BA。。交换大片的产生、发行人的发展成为在添加,大卖场电影业,售票处被分节了。,家家户户的极限能够不多,的股本集市的进项能够受到若干公司的关怀。。周星驰股价积年颓丧颓势,东方恶魔没检查便开端使振奋其高涨;美人鱼售票处维克多后灯光安排用光指引的报账。

若干海内影视基金

强势精通的财政入侵电影业属性臀部是什么?

从单一入伙到全属性链,电影业业同样精通的财政业

      最近几年中,跟随中国1971电影业集市的开展,咱们可以直观的地感受到的是,一并电影业业像使滚雪球般增大相似的骨碌。,生产量、通过媒介传送、放映环节暗中的连接越来越严密。,一齐鼓舞行进。。推进先进,它是精通的财政资产主义的供资产偿付的本息和行驶。,他们扩展了海内交换电影业的发展成为。,用各式各样的器和手腕,过来碎的精通的财政资源、物力、人工消化,助长中国1971电影业属性的此外开展。咱们会发展,越来越多的财务术语开端呈现时报道的消息中。,越来越多的精通的财政配乐的人开端大踏步走这部电影业。。

      咱们发展了一家公司06年。,进入认为09年,事先的影视公司缺少人买。,入伙也限于股权入伙或使停止流通进项入伙。。事先缺少这么些钱和售票处支出。,这足以挽回若干围攻者本人的资产。,售票处精确是太难设想了。,整个的上缺少过于的精通的财政厕足其间注意。。库存投资也进展,又有典当,仅靠人事栏信誉是不成能的。。习晓堂,意大利和意大利电影业业行政经理。

      去岁整个这些都发作了巨万的交替。。2015年10月,儒、意电影业属性入伙发明基金,入伙概略高达1亿元。,文创基金欺骗49%股权,这暗示,儒意影业的估值增加至27亿元。就在宁愿过来的事变发作两周前,中国1971科学技术重大的支持收买儒教价钱仍为1,两周工夫,价钱简直加倍。,大鳄类动物的笔迹使电影业贴边振奋。

      小型影视剧突出生产量公司,为什么资产集市会看涨?,全体与会者属性在供产生和服务器。,除非有重大的策略性对准,普通极限是可以预测的。。电影业和电视机公平的在十也赚钱,但这第十一家公司仍有能够流失。,这种特别的认为属性决议了资产仅有的是详尽的。,看过来工厂的优质的、口碑、售票处,这也邀请影视公司不竭改革,每一件工厂都必然的溃。。”

      据萧堂,儒教与意大利立国以来,厕足其间发射

《致初期》

《老男孩》小新时代等卖座电影业及

Beiping缺少和平、琅琊名单和岳月专。

热的剧。大师也发作,公司有预约印刷字体事情。,精通的少量的IP资源,这些过来的体现和使移近的潜力,一路上增多估值,在资产集市。

儒教、意大利语、意大利语学术学术权威网站工厂

        儒意影业表演董事柯利明自行执意入伙人出生,归国的留学生财务配乐,运用财务有思想的评价放映诉讼费,应用记录预判风险,以后一体化资源,向资产集市拍卖。与发展成为庞大的发展成为庞大的大公司家和生孩子者相形,三十岁后的电影业不太愿望大话任务。,纵然里面的贴边常常一夜暴发户、用亿万人的演义话语来描写他。

      从立国到现时,儒教与意大利刚才走过十年。,这十年,中国1971电影业业将逐渐鼓舞精通的财政业的开展,现任的,精通的财政业对电影业业的情绪反应已不再是什么。。现时电影业集市开展神速。,很多人厕足其间在位的。,大伙儿都想入伙独一好的放映。,又假定缺少很多么好的放映怎地办?让咱们看一眼公司。,发展成为庞大的发展成为庞大的的股本上市的公司可以从财务杠杆中添加双倍极限。,因而的股本上市的公司更愿望收买影视公司,发展成为庞大的发展成为庞大的导演的工厂将被合。。大概有15年了。,售票处流行,确实,这同样售票处保护化的一种手腕。,入伙傅资产,终极极限指示在规则中。、利息及其余者的的股本上市的公司,这执意精通的财政对电影业的情绪反应。。”

        不得无可奉告,电影业业还太青春,不克不及变成精通的财政业。。当精通的财政兄长拉起电影业《青年》的手。,集市远景越来越复杂,并且更风趣。。

      这每个是怎样在不知不觉地中发作的?在中国1971,精通的财政资产主义与电影业属性的管保丝,确实,有很长一段工夫的含糊和情义酝酿。。突出秩序新时代,电影业基金次要由内阁赞助,拍电影业更像是完整地使受潜在的充其量的任一交给某人;后头,跟随中国秩序改革的深化,电影业电影业可以拍成库存。;再后头,公有资产已释放,若干电影业公司可以入伙本人的基金。、成红利,认为外资产也被容许举行股权或放映的入伙;开展到现时,精通的财政浸透到电影业业的一个一个地管辖范围。,而证实则助长了公司的继续集成和使尽能够有效。。

盛会是独一精通的财政资产主义尺寸水膜圈的榜样。

      02年前,民办资产与国有公司的相干,电影业办理条例发表02年,无官职的资产终极可以入伙电影业,但照料仅有的是厕足其间入伙。。03后十六、04年,情况出场了一摆放餐具策略性。,学术学术权威自由主义化的官方资产孤独生产量电影业。。

据统计,03-06年间,中国1971可以追溯的戒指每年生孩子本钱约3亿元,70%外面的的资产来自某处社会。06年,电影业《盛会》是经过少量融资完整地使受潜在的充其量的的。,精通的财政资产主义试水的电影业属性情况。

      只因为,这些社会闲散资产有时是供盲人用的钩住和不专业的。,几年后影视业开端呈现泡影。,少量入伙是不济的。。精通的财政危机08年,全体与会者公司的情绪反应,社会闲散资产坟墓缩水——整个这些苦楚的经验,安排新的融资运河间不容发。

      精通的财政业进入电影业业的过程,2010年国务院发出的《对助长电影业属性昌盛开展的训练联想》具有划时代事件意思——电影业业卒大方的向精通的财政机构关闭了珍爱。在合意中,“刺激精通的财政机构增多对电影业公司的支撑物力度,支撑物具有使适应的电影业公司经过多种融资手腕拓宽融资运河”(复杂说执意刺激精通的财政资产主义进入电影业认为)、积极探索安排电影业风险入伙机制,刺激大公司厕足其间的股本集市、入伙像欺骗的股本以及诸如此类的电影业可以名声是独一FIL的蓝本。;规范工业界记录统计任务,典当电影业集市的综合人、精确、公共的、透明的的东西等也为精通的财政铺平了途径。。

      为什么股权入伙相像的人地要紧?由于它是股权入伙。,详细地精通的财政机构可以在孤独精通的财政机构暗中添加事情,缜密的把持本钱、风险、相信费率把持,使尽能够有效和一体化属性链,使受联动效应。

2007-2015,影视基金发展剖点图形,10年策略性和14年售票处情绪反应了福

      由于精通的财政和电影业的结婚早已相当长的时间了。,为什么在过来的两年里绝热?

      中国1971电影业集市的开展阶段,或许咱们可以从好莱坞的历史中找到一封函件。远在20世纪20年头,10多家详细地好莱坞公司的资产由W公司把持。。美国股市低迷时,库存利率继续降落,华尔街资产扩张,若干无官职的基金曾一趟情绪反应的范围1000亿一元纸币。。精通的财政资产主义相像的人地之大,不做作地找寻新的极限点。在宁愿的未来,咱们也可以看一眼咱们的毗邻而居大韩民国百里挑一。,亚洲精通的财政风暴97年后,电影业业复活的意外事件。文化属性的特别性,其句号与整个的秩序形势有时相反。。  

      近两年来中国1971的实在性秩序、股市低迷,库存利率顺流地,而电影业集市却在不受约束的扩张——找寻龙的机密等大片的呈现指示,中国1971电影业属性化新时代早已过来,大入伙、大行列、大生产量高观念电影业已变成要紧竞技场,使富裕的入伙不济的东西;2014年度总售票处近300亿,2015, 44亿,同比增长,这年的增长相当于美国十年的增长。,整个的入伙报复率相当显赫。。

       电影业业是独一绝特别的认为。,使停止流通资产不得典当,库存投资绝对备忘录。海内电影业公司遍及青春化,保密的的侧面的和保密的的集合度,无法情绪反应的范围上市使适应,融资、通过媒介传送和排放的充其量的有独一短板。。当权力大的的精通的财政机构进入电影业业,电影业公司可以付托他们举行专业资产运营。,它们是经过左右挽住的两条线来的。,省时省力解救感情。

寂静三打白骨臀部的基金。,对精通的财政护航的资格越来越大。

风险下,电影业业资格反黄金吗?

完片典当书、拼盘入伙……使移近资格更多的东西解锁

      资产少量流入,为海内电影业业飞跃开展插上振作起来翅子。但咱们依然有独一成绩。:精通的财政对电影业的真实贝利缺少损失吗?

      举个榜样吧。,一位知晓内幕的人士通知新闻任务者,过来,我仅有的买一本绝热的的乏味的部分射中靶子200万部。,但现时大伙儿都在砸钱抢IP,它能够资格1000万下落。真的值当很多钱吗?可以回喊吗?若干认为,要不,实在泡影是怎地来的?

      过来,电影业入伙仅有的依赖内阁赞助。、库存投资、自有资产、外面的直接入伙等。,而现时,电影业基金、风险入伙、预售版权、海报植入等新的融资运河层出不穷,详细地电影业公司可外面的市、相信、发联系,小公司也可以与无官职的基金同事,找不再是件备忘录。股权围攻者在左右游暗中翻开假动作,公平的是投射的区的终点站也开端被官方的成套器械。。在这种一带下,热心家务的大批量的侧面的越来越大,越来越多的数字,集市竞争越来越严酷。中小型电影业,或许他们的遗物不济的东西将受到更坟墓的威逼。。

        不做作地,精通的财政恰当的器,说到底,这在于成套器械它的人。。确实,助动词=have介绍的海内电影业业来说,精通的财政厕足其间远未情绪反应的范围完备水平仪。中国1971电影业业怎样更合适的地应用这把轻剑,让它为你本人应用,而责备傀儡?

      率先,它应当是透明的的。、记录学术权威、正确的版权的属性一带,资产运营资格学术权威可接受的的人,版权是指缺少实际存在物资产的电影业。,可以是融资使适应,一旦错过可作为典当(编辑软件阐明):借入者或许第三人将特性或许合适的让给信用证。,动产作为负债情况的典当,借入者未实行负债情况的,负债情况人有权拍卖动产的先。。好莱坞久一向在斜线和保护化版权。,由于电影业售票处恰当的支出的一小部分,DVD、打烙印于鉴定合格、衍生品等是大进项,它可以延续红利数十年。,整个这些将倒过来使振奋入伙。,产生良性圆形的。

      二是培育跨学科、混合模式人才。,精通的财政化后的电影业集市对从发牌人的素材资料邀请会高的,从电影业生产量到发行、使深受欢迎,从人搜集到转换办理,从风险逃脱到进项典当,从法度到秩序到熟练,每独一侧面的都资格发作,了解电影业和精通的财政的事业处理机会很深受欢迎。。现时,若干综合性大学早已安排了放映评价等放映。、精通的财政跨认为做研究机构。

      作为电影业制片人,咱们还应当坚持公平的心胸和清楚的的资产知道。,不克不及充满爱好,还资格预备风险评价和应对办法。。中国1971电影业业的风险,除射击批准外、电影业审察与集市的不做作地裁员,其余者的,如结束的风险、入伙风险都是可以共享和处理的。。

电影业制片人计划安排电影业电影业最后部份的典当系统。

      李立,李光光主席,同样独一入伙于电影业的电影业制片人。,他戏法性格的小新时代摆放餐具的成,这让李立警告了,精通的财政有思想的也在电影业圈中开刀。因而继小新时代后,他还研制了一摆放餐具新的电影业突出的按照流传的知识产权。。再者,李立决议应用他过来的资源优势。,安排充分的中国1971特色电影业典当系统。,护送一摆放餐具电影业。

        同一的岔开电影业的典当,这是这部电影业的管保。,典当书公司对负有责任监视的一并转换。,确保全体乘务员在规则的工夫和预算内完整地使受潜在的充其量的,贸易保护围攻者支持,这项典当书服务器已在好莱坞运营了半个世纪。。

张艺谋帕特

《满城尽带黄金甲》

时,咱们从美国找来了独一专业的第三方典当书公司。。

      当美国缺少完整的典当书社会事业机构时,发展成为庞大的发展成为庞大的电影业公司现时和中国1971相似的。,血两者都不归,直到精通的财政产生呈现,精通的财政施恩惠集市完整地使受潜在的充其量的这些新产品。到现代,假定缺少电影业典当,围攻者不怕开票。现时咱们警告发展成为庞大的发展成为庞大的海内基金入伙PE。:私募股权入伙),做成为搭档,包装袋清单。我不相信两年,他们必然的转向精通的财政产生入伙。,典当书事实上的是一种精通的财政产生。。咱们花了两年工夫完整地使受潜在的充其量的了一并电影业的典当任务。,包含安排六大机关,包含设置,器材,属性,常用于英式英语造型,神效,安排公司的规范化服务器。剩的是我的老台词:咱们设计了独一具有中国1971特色的精通的财政产生。。李立向新闻任务者引见。

      李立说,他所创建的电影业典当书事情将鄙人一步执行。,保障安全的基金来自某处他厕足其间的基金。。早前和力力矩不断地投过小新时代,还投过《北平无战事》和飞越长辈系等未成年熟练电影,多种多样的产生祖先的资产运营执行,现任的看来,这些果真都在为这完全新的精通的财政产生开拓推销。

      另独一可以转移的风险是入伙风险。,感情理念是结成拳,多放映多阶段入伙,或与其余者的围攻者协同入伙、复合股权入伙等。在这侧面的,好莱坞有独一完备的系统。,称之为拼盘入伙。同一的拼盘入伙,即库存或入伙公司创建专项资金。,在生孩子团体中举行使停止流通入伙,入伙靶子是使移近10-30胶片生孩子。根据哪个工厂要详细包装,看一眼单方的力度和协商的力度。。这项入伙的准绳若干像穿插典当。,折,假如你赚了大数目的金钱。这就像是独一蔬菜零售商从田里矿车用推车。,纵然有些腐朽的蔬菜叶状的结构必然的扔掉。,另一方面卖掉整个或赚钱。

        到眼前为止,好莱坞所稍微大工厂都尝试过这种入伙风尚。,他们受理了华尔街财团的支撑物。,董事会里寂静一位华尔街财务代表。。可供中国1971电影业界自创,眼前,海内外资产有意吐艳这一集市。。

        无论如何,独一昌盛的电影业集市应当握住很多围攻者。、入伙产生,产生互惠的相干和支撑物的系统,使多种多样的类型的电影业有遗物不济的东西。。精通的财政资产主义的进入开启了电影业业的主线。,燃点集市生机,其射中靶子哪一个是电影业生产量、发行或投射的业,不论它是什么、这么些阅世从发牌人,假定精通的财政资产主义可以运用到途径上,每个都在数要走在开展的途径上。中国1971电影业业谁精通的了精通的财政游玩,使移近开展值当属望。

发表评论

电子邮件地址不会被公开。 必填项已用*标注